Американская компания RBC Bearings, специализирующаяся на производстве высокоточных подшипников для аэрокосмической и промышленной отраслей, привлекает внимание рынка в преддверии публикации финансового отчета за фискальный 4-й квартал 2024 года, который ожидается в мае. Инвесторы и аналитики проявляют повышенный интерес к компании, стремясь оценить ее текущее состояние и перспективы, особенно после результатов третьего квартала.

 

 

Сильные показатели RBC Bearings не убеждают крупных игроков

 

В третьем квартале 2024 года RBC Bearings продемонстрировала рост чистых продаж на 6.3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. При этом, продажи в сегменте "Аэрокосмическая и оборонная промышленность" выросли на впечатляющие 22.5%, в то время как продажи в промышленном сегменте снизились на 0.6%. Валовая маржа компании также улучшилась, достигнув 42.3% по сравнению с 41.5% в третьем квартале прошлого года. Чистая прибыль в процентах от чистых продаж составила 12.5% против 10.3% годом ранее, что свидетельствует о повышении эффективности бизнеса.

 

Финансовые аналитики из Truist Financial и Citigroup повысили целевые цены для акций компании, торгующихся на Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE) под тикером RBC, выражая оптимизм относительно ее потенциала роста. Общий консенсус экспертов склоняется к "умеренной покупке" с прогнозируемой ценой в $275.86 за акцию. Однако, несмотря на позитивные оценки аналитиков, некоторые крупные инвесторы, такие как New York State Common Retirement Fund и Illinois Municipal Retirement Fund, существенно сократили свои доли в RBC Bearings. Продажа акций этими фондами может свидетельствовать об опасениях относительно устойчивости роста компании в долгосрочной перспективе, возможно, связанных с высокой оценкой акций и потенциальным замедлением в ключевых отраслях.

 

Несмотря на отток крупных инвесторов, RBC Bearings продолжает демонстрировать надежные финансовые показатели. Компания обладает высокой ликвидностью, о чем говорят коэффициенты быстрой и текущей ликвидности (1.12 и 3.28 соответственно). Уровень долга остается под контролем с коэффициентом долг/собственный капитал на уровне 0.47.

 

Однако, высокий коэффициент цена/прибыль (P/E), достигающий 41.22, указывает на потенциальную переоценку акций, что может отпугнуть часть инвесторов, особенно в условиях возможного замедления роста.

 

Таким образом, ситуация вокруг RBC Bearings неоднозначна. С одной стороны, компания демонстрирует сильные фундаментальные показатели и рост ключевых метрик, а также пользуется поддержкой аналитиков. С другой стороны, наблюдается отток крупных инвесторов и высокая оценка акций. Ожидаемый финансовый отчет за 4-й квартал 2024 года может пролить свет на дальнейшее развитие компании и повлиять на настроения инвесторов.